5 CBDC のリスクと反対意見
CBDC が登場しますが、CBDC に対しては多くの議論があります。
暗号通貨業界のブームを通じて多くの新しい概念やアイデアが生まれましたが、その 1 つが CBDC の発行です。
しかし、CBDCは悪いニュースだと考える懐疑論者からかなりの批判を集めている。では、CBDC に対してどのような議論がなされているのでしょうか、またなぜこれほど多くの人が CBDC に反対しているのでしょうか?
CBDCとは何ですか?
CBDC に対する議論に入る前に、CBDC とは何なのか、どのように機能するのかを簡単に見ていきましょう。
CBDC (中央銀行デジタル通貨) は、国の中央銀行が発行するデジタル通貨です。ほとんどの場合、CBDC は、国の既存の法定通貨 (USD や GBP など) の完全なデジタル バージョンとして機能します。さまざまな国が米ドル建てCBDCを含むCBDCを立ち上げるという話がありますが、ここでの目標は何でしょうか？
現代のいくつかの要因がCBDCへの欲求を駆り立てており、最も顕著なものの1つは物理的なお金の使用の減少です。今日、私たちのほとんどは、商品やサービスを購入するために、スマート デバイスで支払いカードや非接触型決済を使用しています。多くのベンダーは現在、カードまたはスマートフォンでの支払いのみを受け付けていますが、この傾向は新型コロナウイルス感染症のパンデミック中およびパンデミック後に広く普及しました。
CBDC支持派を煽るもう1つの要因は、金融サービスにアクセスする際に一部の人々が直面する制限だ。現代においても、技術的に先進国においても、何百万人もの人々が依然として銀行口座を持っていません。 CBDCは、そのような個人、特に定期的に海外に送金する人にとって、高額な送金手数料を回避するのに役立つ可能性がある。
しかし、CBDCは決して完璧ではなく、その発行とそれが経済と個人の両方にどのような影響を与えるかについて多くの人が懸念しています。
それでは、CBDCに対する主な議論に入ってみましょう。
1. 匿名性の低下
すべての暗号通貨ユーザーが享受できる贅沢は、匿名性のレベルの向上です。暗号通貨取引を行う場合、ブロックチェーンにはウォレットアドレスのみが表示されます。一方、通常の銀行送金を行う場合、受取人や銀行はあなたの名前、送金金額、送金先を知ることができます。暗号通貨取引は技術的には匿名ではなく仮名ですが（ウォレットが身元を明らかにするために使用される可能性があるため）、プライバシーに関しては全体的にはより良い選択肢です。
しかし、CBDC では、この匿名性の多くが奪われます。一般的な暗号通貨では、コインが通過するすべてのトランザクションがブロックチェーンに記録されます。同様に、人が取引で CBDC を使用するたびに、CBDC を発行した中央銀行によって記録されます。これは、中央銀行が、あなたが行ったすべての取引、どこで行われたか、そしてその取引の価値を確認できることを意味します。
CBDC は、特に訴訟の場合に個人を特定する何らかの方法を必要とする可能性がある銀行や政府による規制と監視も必要になるでしょう。このようなシナリオでは、取引が即座に本当の身元にまで遡ることができ、別のプライバシー リスクが生じます。
2. 斑点のある金融政策
現在、中央銀行が発行している通貨については、金利やインフレなどのさまざまな要因に影響を与えたり、それらの要因をヘッジしたりするための政策が導入されています。ただし、CBDCが大規模に発行される場合には、そのような政策も実施する必要があります。
しかし、従来の現金とCBDCは同じではないため、前者と後者に適用される政策の間には亀裂が生じる可能性が高い。さらに、特定の中央銀行がCBDCに適切な政策を適用するための専門知識を持っていない場合、または間違った目標に照準を合わせている場合、一連の問題が発生する可能性があります。たとえば、銀行がCBDCのインフレを適切にヘッジする方法を知らない場合、生活コストが高騰し、場合によってはハイパーインフレにつながる可能性があります。
あるいは、銀行や政府が単に特定の CBDC の流通量を増やすことを選択し、インフレの上昇につながる可能性もあります。これは彼らにとっては良いことかもしれませんが、平均的な個人にとっては困難を引き起こす可能性があります。あるいは、銀行が望むときにすぐに CBDC 金利を引き上げたり引き下げたりすることもできます。繰り返しますが、このレベルの管理は経済に信じられないほどの悪影響を与える可能性があります。
3. 物理的な現金の排除
私たちの多くは、ほとんどの場合、すでに支払いにカードやスマートデバイスを使用していますが、完全に仮想通貨の導入により、物理的な現金が完全に排除される可能性があります。多くの人はこれをプラスと考えるかもしれませんが、物理的な現金は紛失したり破損したりしやすく、多くのベンダーで受け入れられていないため、この支払い形式を完全に削除すると、大きな問題が発生する可能性があります。
これは主に、デジタル キャッシュがテクノロジーに依存しているためです。物理的なお金を使用するには単純な手と手の交換が必要ですが、支払いカードやスマート デバイスは、インターネット、NFC (近距離無線通信)、RFID (無線周波数識別) などのさまざまな技術プロトコルがなければ機能しません。これらのテクノロジーのいずれかに問題が発生した場合、それが促進する支払いに直接影響する可能性があります。
たとえば、デジタル ウォレット アプリでハッキングやクラッシュなどの重大な技術的問題が発生したとします。これは、スマートフォンで支払いにアプリを使用するすべての人に影響を与える可能性があります。デジタルウォレットアプリに全面的に依存し、物理的な現金や支払いカードを持たない人もいるかもしれません。このようなシナリオでは、事実上支払いが不可能になります。
4. 監視の強化
匿名性の低下に伴い監視も強化され、これも CBDC に関連する大きな懸念事項です。政府による監視はすでに一般大衆の間で議論の的となっており、テクノロジーの台頭により、私たち全員が監視されているのではないかという懸念が生じている。
完全に仮想通貨が実現すれば、政府は人々の生活をさらに把握できるようになるだろう。暗号通貨は多くの場合、プライベート性が高いものもありますが（他のものよりもプライベート性が高いものもあります）、CBDC には、データ収集、本人確認、セキュリティ対策に関する全く新しいルールが適用される可能性があります。国の法律によっては、政府は機密性に関係なく、個人の CBDC 使用に関連するすべてのデータへのアクセスを求める場合があります。
これは匿名性に対する脅威であるだけでなく、一般的なプライバシーに対する個人の権利に対する脅威でもあります。もちろん、一部の国はCBDCを高度にプライベートに保つことを選択するかもしれませんが、監視が非常に一般的であるこの現代では、仮想通貨ユーザーが享受しているのと同じプライバシーの贅沢を政府がCBDCユーザーに与える可能性は低いです。さらに、政府が国民に関する有益な財務情報に、ただそこに座って簡単にアクセスできる状態で放置されているとは信じがたい。
5. サイバー犯罪の増加
仮想通貨業界の隆盛に伴い、仮想通貨関連の犯罪も増加しています。マルウェア攻撃、フィッシング、脅迫などによって数十億ドルの暗号通貨が盗まれています。別の完全なデジタル通貨の導入により、犯罪者が日常生活で CBDC を使用している何千人または何百万人もの個人を騙そうと群がる可能性があります。
人々がCBDCの使用に慣れるにつれて、学習曲線と成長の痛みが確実に発生するでしょう。そして、この不安定な時期こそ、悪意のある攻撃者が人々の知識不足や CBDC 設計の抜け穴や欠陥を利用して悪用する可能性があります。たとえば、CBDC のコードにセキュリティ上の脆弱性を引き起こす欠陥がある可能性があります。そして、犯罪者がその脆弱性に気づくと、悪意のある攻撃が行われることになります。
たとえば、犯罪者が銀行になりすまして個人を説得し、多額の資金を送金させる可能性があります。あるいは、何も知らない被害者が騙されて機密データを漏らし、詐欺師に CBDC アカウントへのアクセスを与えてしまう可能性もあります。私たちの多くは従来の銀行詐欺に精通していますが、CBDC はサイバー犯罪者に新たな道を切り開き、詐欺や窃盗の波を引き起こす可能性があります。
CBDCは国家経済に問題を引き起こす可能性がある
世界中で多くの人がCBDCの導入に興奮していますが、ここではまだ懸念すべきことがたくさんあります。プライバシーへの懸念、サイバー脅威、現実的な障害などにより、CBDC は祝福ではなく呪いとなる可能性がありますが、デジタル通貨が世界中でより広く発行され受け入れられるようになるにつれて、そうなるかどうかは見極める必要があります。