暗号通貨取引所はどのようにして利益を上げているのでしょうか? 8つの方法の説明
一部の暗号通貨取引所は現在数十億ドルの価値がありますが、そもそもどうやってお金を稼ぐのでしょうか?
ビットコインやイーサリアムなどの仮想通貨への関心が爆発的に高まっています。これにより、Coinbase や Binance などの仮想通貨取引所は、評価額と収益の両方が大幅に上昇しました。
しかし、これらの仮想通貨取引所は一体どのようにしてそれだけのお金を生み出しているのでしょうか?
1. 取引手数料
取引手数料は通常、総取引額の一部またはパーセンテージです。
0.1% の取引手数料がかかる取引所で 100 ドル相当のビットコインを購入したとします。それは取引に10セント追加されます。
これらの手数料は通常非常に低く、取引あたり 0.1% ～ 0.5% であることが多いですが、特に頻繁に売買を行うアクティブ トレーダーの場合は、高額になる可能性があります。
これらのわずかな取引手数料は、バイナンスのような仮想通貨取引所に莫大な利益をもたらし、1日の取引高は760億ドルを超えます。
2. 出金手数料
出金手数料は、分散型または集中型の仮想通貨取引所が収益をもたらすもう 1 つの主要な方法です。
暗号通貨を暗号通貨取引所から自分のウォレットに移動したいときは、通常、その出金に手数料がかかります。そして、特に常に資産を移動させているアクティブトレーダーの場合、これらの手数料は累積する可能性があります。
ビットコインやイーサリアムのようなネットワークはネットワークの安全を確保するのに役立つとして手数料を正当化するが、取引所はそこから利益を得ている。
たとえば、Binance アカウントから Trezor ウォレットに引き出したい 1 BTC があるとします。 Binance は、その取引に対して BTC (Segwit) 経由で 0.0005 BTC のネットワーク料金を請求します。この記事の執筆時点では、約 13 ドルになります。これを毎日数回行うと、料金がどのように積み重なるかがわかります。
したがって、次回出金手数料にイライラするときは、それが取引所があなたから利益を得る方法であることを思い出してください。よく言われるように、家は常に勝ちます。
3. 新規仮想通貨の上場手数料
一部の仮想通貨取引所は、取引所で取引するためのトークンをリストするために仮想通貨プロジェクトに多額の手数料を請求します。取引所と上場プロジェクトによっては、これらの上場手数料は数百万ドルに達する可能性があります。
主要な取引所に上場されるということは、仮想通貨プロジェクトにとって大きな露出と正当性を意味します。 Coinbase や Binance のような集中型暗号通貨取引所には何百万人ものユーザーがいるため、プロジェクトは暗号通貨の潜在的な買い手と売り手全員にアクセスするために大金を支払うことを厭いません。
この手数料は、仮想通貨取引所が新しい仮想通貨を統合するコストを相殺するのにも役立ちます。新しいトークンを追加するには、取引所のプラットフォーム上で適切に動作させるための開発作業が必要です。取引所は法的リスクを軽減するためにプロジェクトを精査する必要があるため、コンプライアンスコストも発生します。
4. アフィリエイトまたは紹介プログラム
いくつかの仮想通貨取引所は、既存ユーザーに新規顧客を紹介する手数料を支払っています。
これらの仮想通貨取引所は、紹介プログラムによって顧客がソーシャルメディアやその他の手段で友人やフォロワーにプラットフォームを勧めるようになることを期待している。それぞれの紹介は潜在的に生涯にわたる顧客をもたらし、継続的な暗号通貨交換手数料を生み出します。紹介を追跡するために、リンクにはユーザーの紹介コードがタグ付けされます。新しいユーザーが紹介リンク経由でサインアップすると、紹介者はアクティビティや発生した料金のクレジットを受け取ります。
たとえば、Coinbase は、紹介された新規ユーザーごとに 10 ドルをビットコインで支払う紹介プログラムを提供しています。 Binance は、紹介されたユーザーの取引手数料から最大 40% の永久手数料を支払う寛大なマルチレベル紹介プログラムを提供しています。
紹介プログラムは潜在的な収益を削減しますが、顧客獲得のメリットは交換のコストを上回ります。取引量と手数料を生み出すには、新しくアクティブなトレーダーを呼び込むことが重要です。
5. 暗号通貨ローン
Binance、Crypto.com、Nexo などの暗号通貨取引所は、個人および機関投資家の借り手に暗号通貨担保ローンを提供しています。融資には担保が付けられています。これは、借り手がローンよりも価値のある暗号資産を担保として差し出すことを意味します。デフォルトした場合、貸し手は担保を差し押さえることができます。
これはBinanceからローンを借りる例です。
長期保有したいビットコインが 1 つありますが、現金が必要です。あなたは担保として 1 BTC を Binance に預け、金利 8% で 6 か月の 20,000 ドルのローンを借ります。あなたは資金を獲得し、ビットコインを所有し続けます。期限内にローンを返済すると、1 ビットコインの担保が戻ってきます。そうでない場合、Binance はビットコインを清算して、20,000 ドルの元本と利息を回収します。
したがって、次回暗号通貨を取引所に置いたままにするときは、取引所がそれを貸し出したり、利益を得るために借り入れたりできることを忘れないでください。
6. Initial Exchange Offering (IEO)
Initial Exchange Offering は Initial Coin Offering (ICO) に似ていますが、トークンを一般に直接提供するのではなく、特定の取引所プラットフォームでのみ提供されます。
Binance、Huobi、KuCoin などの仮想通貨取引所は、何百もの新しい仮想通貨の初期取引所オファリングを開催してきました。彼らは、スタートアッププロジェクトの掲載料とIEOを通じて販売されたトークンの一部を請求することで利益を得ています。
たとえば、新しいトークンが Binance Launchpad で IEO を実行すると、その特権に対して最大 100 万ドルを Binance に支払う可能性があります。バイナンスはまた、IEOプラットフォームを通じて販売されたすべてのトークンの一部を取り分ます。
仮想通貨取引所は投資家にとって ICO に代わるより安全な代替手段として IEO を市場に出す一方、IEO を保有する新興企業は流通のために取引所の既存のユーザー ベースにアクセスします。これは、仮想通貨取引所にとって多大な収益を生み出す双方にとって有利な関係です。
IEO は 2017 年から 2019 年にかけて爆発的に人気が高まり、仮想通貨の強気市場で取引所が数百万ドルもの追加収入を得ることができました。しかし、2020年には誇大宣伝が薄れ、IEOは減少した。
7. プレミアムサービス
一部の仮想通貨取引所は、収益源を多様化するためにプレミアム サブスクリプション プランを用意しており、ユーザーが特別な機能や特典にアクセスできるようにしています。彼らは、取引手数料の削減、暗号融資の収益率の向上、購入/引き出しの制限の増加などの特典を含む、有料の月額サブスクリプション層を提供します。
たとえば、Coinbase には Coinbase One があり、取引手数料ゼロ、高度な取引ツール、ステーキング報酬の増額、優先サポートを月額 29.99 ドルで利用できます。
これらのサブスクリプション パッケージは、頻繁に取引を行い、アカウントのメリットを最大化したいパワー ユーザー、トレーダー、機関を対象としています。
8. 収量農業
イールドファーミングは、仮想通貨ステーキングとは異なり、仮想通貨保有者が報酬と引き換えに自分の資産を「ロックアップ」することを可能にします。取引所は、貸し手と借り手を結び付けるイールド・ファーミング・プールを提供することでこれを促進します。
この取引所では、ユーザーが自分の暗号通貨をプールに預けて利息を得ることができます。これらのプールされた資産は、機関投資家、マーケットメーカー、利子を払って資産を借りるレバレッジトレーダーに貸し出されます。取引所はこの金利利回りの一部を手数料として徴収します。
たとえば、ETH を Binance の ETH 2.0 ステーキング プールに入金した場合、Binance は利息を得るために ETH を貸し出します。彼らはあなたのプールシェアに基づいて（1:1で取引可能なBinance ETHで受け取った）利回りの一部をあなたに与え、残りの利回りを利益として保持します。
得られる収穫量は非常に豊富で、多くの場合、年間 5 ～ 10 パーセント以上になります。これは通常の暗号通貨貯蓄口座よりもはるかに高いです。
ただし、収量農業にはリスクがないわけではありません。取引所がハッキングされた場合、プールされている資産は脆弱になります。したがって、仮想通貨を収益プールにコミットする前に、取引所のセキュリティ慣行について適切な注意を払うことが重要です。
仮想通貨取引所は舞台裏で多額の利益を上げている
取引手数料から出金手数料、上場手数料などに至るまで、仮想通貨取引所は多額の資金を集めています。
もちろん、ユーザーにとってこれらすべての料金が合計される可能性があります。したがって、交換にサインアップするときは細かい部分に注意してください。手頃な料金のものを探して回ってください。
暗号通貨を始めようとしている場合は、投資を食いつぶす可能性のある法外な手数料に注意してください。目標は、仮想通貨取引所の懐を潤すことではなく、収益を最大化することです。